当前位置：首页 > 资讯 > 2024年DeFi监管分析

2024年监管展望：这将是DeFi的决定性一年

2024-03-04 09:06:28 | 来源： | 作者：佚名
这些正在发展的趋势将使 2024 年成为 DeFi 领域的关键一年，并且可能对 DeFi 的未来发展产生决定性影响，下面是对2024年监管展望，一起来看看吧

在最近几年，全球的监管机构和像金融行动特别工作组（FATF）这样的国际监管机构，对去中心化金融（DeFi）领域越来越关注。他们的紧张情绪主要源自对DeFi这股不断增长势头的担忧，害怕最终会变得难以控制。与传统金融体系不同，DeFi缺少中心化的管理实体，如银行或其他金融机构，这些实体在传统体系中会负责执行和遵守监管要求。DeFi的这种去中心化特性使得传统的监管方法难以奏效，这为监管者带来了一系列新的挑战。

美国这边，商品期货交易委员会（CFTC）和证券交易委员会（SEC）已经开始对DeFi项目采取行动，在去年9月份美国商品期货交易委员会（CFTC）针对三家公司——Opyn, Inc.、ZeroEx, Inc. 和 Deridex, Inc.——因未按规定注册就在去中心化金融（DeFi）领域开展业务，发布了同时提起和解决指控的命令。这些公司被控未能作为交易执行设施或指定合同市场进行注册，未能作为期货委托商进行注册，以及未能根据《银行保密法》实施客户识别计划。此外，它们还被指控非法提供数字资产的杠杆和保证金零售商品交易。CFTC 已命令这些公司支付民事罚款并停止进一步违规行为。

与此同时美国财政部于发布了一份关于 DeFi 金融犯罪风险的报告，并且还因代表朝鲜为洗钱和逃避制裁提供便利而对 DeFi 混币器 Tornado Cash 实施了制裁——法院已对这一行动采取了行动。尽管面临行业的法律挑战，但迄今为止仍维持原判。金融行动特别工作组等组织对跨链犯罪的增长也发出了警告，这些犯罪依赖于去中心化交易所 (DEX) 和桥等DeFi 领域的组成部分。

在国际层面，政策制定者也寻求协调各方的努力，想一块儿来管管DeFi，金融行动特别工作组（FATF）则呼吁，说得用反洗钱的招数来对付DeFi的风险，而国际证券监督机构组织（IOSCO 给各国制定政策建议清单，让大家有本同一的抄。

这些建议涵盖六个关键领域：

（1）理解DeFi安排和结构，

（2）实现监管成果的共同标准，

（3）识别和管理关键风险，

（4）清晰、准确和全面的信息披露，

（5）执行适用法律，

（6）跨境合作。

这些DeFi政策建议是对2023年11月发布的加密货币和数字资产（CDA）市场政策建议的补充，两套建议都是根据IOSCO 2022/2023年加密资产路线图开发的，并且在与DeFi最终报告同时发布的伞形说明书中详细说明了两套建议之间的互操作性。

这些正在发展的趋势将使 2024 年成为 DeFi 领域的关键一年，并且可能对 DeFi 的未来发展产生决定性影响。

Defi执法力度的加强

今年，美国的监管大佬们大概率要开始严肃对待DeFi了。他们已经开始对一些DeFi项目的创始人和他们背后的团队下手，也还罚了好几个大钱。就在去年6月份CFTC在其对Ooki DAO的诉讼中取得了重大胜利，该DAO因非法运营交易平台及未注册充当期货佣金商被判处支付罚款并接受交易和注册禁令，法院判决将Ooki DAO视作一个能够承担法律责任的实体，因此可对其违法行为追责。此案例为DAO结构可能无法逃避法律责任的判例，并对类似尝试规避法律监管的实体发出了警告。这种情况今年会更多，可能会有首次出现百万级别的罚单。

最近美国证券交易委员会（SEC）对DeFi下猛药，将 DEX 纳入美国经纪自营商的监管范围，意味着中心化交易所（DEXs）都要按照传统经纪商的规矩来。

同时，美国财政部的外国资产控制办公室（OFAC）对Tornado Cash这样的平台采取了行动，因为他们涉嫌帮助朝鲜洗钱。今年OFAC还会有更多动作，目的是为了切断朝鲜利用DeFi洗钱的路径。

不过，光用执法来解决问题有点儿笨拙，不能长久。监管机构和国际组织也清楚这一点，所以他们今年会花更多心思研究怎么更新监管框架，来更好地适应DeFi。

比如，美国商品期货交易委员会（CFTC）年初时放话说，他们要研究怎么把反洗钱和反恐融资的规定适用到DeFi的各个角落。FinCEN的前代理主任Michael Mosier也提出了个新想法，针对DeFi这种去中心化的金融场所，怎么施展反洗钱的招数。

欧盟、阿联酋、香港等地的决策者和监管人员今年也会忙着看他们的新规能不能套在DeFi身上。总的来说，今年DeFi的监管气氛会更紧，大家都得留个心眼，别踩雷。

监管的平衡性

随着监管机构对去中心化金融（DeFi）的日益关注，DeFi 领域的创新者面临着一个关键问题：如何确保DeFi既能保持其去中心化的特性和推动真正创新，同时又能与监管要求相兼容？

如果DeFi社群能够向监管机构展现出其活动可以在遵守规则的前提下运行，那么2024年可能将成为DeFi赢得监管信任的转折点。反之，如果DeFi与监管的兼容性并不理想，那么监管机构在2024年可能会采取更加严格的措施来限制DeFi市场的活动，这可能不利于该领域的持续创新。

在这种背景下，DeFi参与者必须开始重视利用区块链分析工具和其他合规技术来确保他们的操作符合监管要求。解决方案的探索和实施将对于维持DeFi创新的活力和合法性变得至关重要。

免责声明：本文只为提供市场讯息，所有内容及观点仅供参考，不构成投资建议，不代表本站观点和立场。投资者应自行决策与交易，对投资者交易形成的直接或间接损失，作者及本站将不承担任何责任。！
Tag：DeFi  

你可能感兴趣的文章

币圈快讯

  • 纳斯达克100指数跌幅扩大至4%费城半导体指数跌8.7%

    2026-10-31 02:12
    10月31日，纳斯达克100指数跌幅扩大至4%，刷新日低。费城半导体指数跌8.7%，英特尔现跌30.8%，闪迪跌15%，AMD、高通、ARM跌12%，希捷科技跌超9%，西部数据、应用材料跌超8%，Cerebras、阿斯麦、拉姆研究跌超7%，台积电、博通跌超6%。

  • 美联储洛根：美联储至少还需加息两次、累计50个基点

    2026-10-31 01:57
    10月31日，达拉斯联储主席洛根周五表示，当前经济前景下，美联储至少还需要两次各25个基点的加息，使政策利率累计提高50个基点，随后暂停加息并评估经济及金融形势，以决定下一步行动。洛根本周参与美联储10比2的投票，支持维持联邦基金利率目标区间在3.75%—4.00%。洛根认为，当前通胀仍需进一步压制，政策利率至少应再提高50个基点，才能使经济受到足够限制，推动通胀回归2%的目标。她指出，科技投资前景及地缘政治局势令金融市场波动，在这种环境下，渐进调整政策有助于家庭、企业和市场参与者适应较高利率，并降低经济活动出现不必要大幅恶化的风险。洛根还强调，美联储应明确传达政策目标，这与美联储主席沃什主张仅在危机时期提供此类政策指引的观点不同。她认为，当前金融环境仍在支持经济增长，长期借贷成本上升主要反映投资者对经济增长和利率走高的预期，而非独立拖累经济的因素。即使美联储跳过一次会议不加息，也不会改变最终政策目标；只要市场理解美联储的政策计划，具体加息时点对借款人承担的长期利率影响有限。

  • 美联储穆萨莱姆：很快有必要再次加息

    2026-10-31 01:28
    10月31日，圣路易斯联储主席穆萨莱姆在影子公开市场委员会会议前发表有关美国经济和货币政策的讲话，他表示：“我认为有必要进一步收紧货币政策，而且很快就需要采取行动。”穆萨莱姆认为，美国通胀水平仍然过高，如果美联储不进一步加息，通胀风险仍偏向上行。与此同时，美国整体经济和就业市场保持强劲，当前整体金融环境仍具有宽松性。

  • Tether发布Q3财报：净营业利润达15亿美元季度末储备资产总额约1915亿美元

    2026-10-31 00:49
    10月31日，Tether发布2026年第三季度财务报告，净经营利润为15亿美元，与上一季度基本持平，前三季度累计净经营利润为45亿美元，主要收入来源仍为美国短期国债及逆回购协议。截至9月30日，Tether超额储备增至约79.5亿美元，较第二季度末的41亿美元接近翻倍，增加约38亿美元。季度末储备资产总额约1915亿美元，直接及间接持有的美国短期国债合计1324亿美元，大部分储备配置于流动性较高、期限较短的工具。Tether表示，USDT发行规模在2026年前三季度大体稳定于1840亿美元。首席执行官PaoloArdoino表示，公司储备策略旨在确保市场及金融体系承压时，仍具备满足赎回需求的流动性，并通过超额储备增强财务实力。

  • 美联储戴利：人工智能对中短期货币政策制定具有重要影响

    2026-10-31 00:46
    10月31日，旧金山联储主席戴利周五表示，人工智能不仅影响长期经济前景，也与美联储中短期货币政策制定密切相关。戴利指出，美联储需要了解技术进步如何影响美国经济增长、生产率及劳动力市场，以评估通胀、物价稳定和充分就业等双重使命目标。
    • 查看更多

最新资讯

更多

区块链百科